По опубликованным 13 ноября данным о подготовке IPO Anthropic, заявки инвесторов в шесть раз превышают количество предлагаемых акций. Разработчик Claude и его сооснователи рассчитывают привлечь до $64,4 млрд через первое публичное размещение акций. Оно может стать крупнейшим в истории, но пока речь идёт о планах, а не о завершённой сделке.
Спрос на акции — не рост их цены
Шестикратное превышение означает, что на предлагаемый объём акций поступило в шесть раз больше заявок. Это показатель интереса инвесторов к размещению, а не сообщение о шестикратном росте котировок. В опубликованных данных также говорится, что при распределении акций приоритет получат действующие инвесторы.
Целевая оценка всей Anthropic составляет около $1,4 трлн. Её не следует путать с суммой привлечения: оценка относится к стоимости компании, а до $64,4 млрд — к планируемому публичному размещению. Сколько в итоге удастся привлечь и по какой окончательной цене разместят акции, из этих сведений ещё не следует.
Публичное размещение и ещё $26 млрд отдельно
Помимо IPO, планируется частное размещение на $26 млрд — отдельная продажа акций определённым инвесторам. По сообщению о сделке, Nvidia покупает в его рамках акции Anthropic на $10 млрд. Эти деньги относятся к частной части, а не прибавляются к объявленным $64,4 млрд как результат уже состоявшегося IPO.
Публичное размещение на Nasdaq под биржевым обозначением ANT организуют Goldman Sachs и Morgan Stanley. Предыдущий этап подготовки — встречи Anthropic с инвесторами и первоначальный ценовой диапазон акций — помогает понять предысторию. Нынешняя новость касается уже заявленного спроса и цели по оценке компании.
Что известно о выручке и продолжении подготовки
В сообщении также приводится выручка в пересчёте на год: к концу октября она достигла $81 млрд против $71 млрд в сентябре. Такой пересчёт показывает годовой масштаб текущей выручки, но не означает, что компания уже заработала $81 млрд за завершённый год. Сам по себе этот показатель не доказывает, почему инвесторы подали столько заявок.
На пятницу, 13 ноября, заявлена онлайн-презентация для инвесторов с главой Anthropic Дарио Амодеи и главой JPMorgan Джейми Даймоном. Для читателя, который следит за выходом компании на биржу, главное различие сейчас — между спросом до размещения и его окончательными итогами. Ни рекордный размер сделки, ни будущая доходность акций ещё не стали установленным результатом.
